Att låna från din 401 (k) eller ta ut pengar från din IRA innan du har gått i pension är i allmänhet en dålig idé, eftersom det kan sätta dig tillbaka år när du når dina pensionssparemål. Inte bara förlorar du möjligheten att tjäna sammansatt avkastning på de pengar du tar ut eller lånar, men folk slutar vanligtvis att göra bidrag när de gör ett uttag eller tar ett lån från sin plan och sätter dem ännu längre tillbaka. Beroende på din ålder och hur du planerar att använda pengarna kan du också bli föremål för påföljder och en högre inkomstskatt.
Innan du tar någon typ av lån kan du titta hårt på sätt du kan kunna samla in pengar genom att öka dina inkomster (tillfälligt ta ett sidjobb, till exempel) eller minska dina utgifter. Dessutom kan du ha ägodelar du kan sälja på eBay, Craigslist, Poshmark eller Facebook för att tjäna extra pengar. Du kanske behöver en budget för att hjälpa dig spåra dina inflöden och utflöden. Om inget av dessa alternativ kan få dig alla pengar du behöver, här är de billigaste lånalternativen att tänka på.
Key Takeaways
- Du måste lämna ett eget kapital på minst 20% i ditt hem om du tar ett lån med ett eget kapital. En återbetalning av din inteckning kan få en lägre ränta, men avgifterna kan uppväga vad du sparar i ränta. Personliga lån är inte säkerställda, vilket innebär att de inte kräver några säkerheter, så att deras räntor kan vara ganska höga och att ränta inte är avdragsgill. Ett 0% APR-kreditkort eller balansöverföring är som en tickande bomb; om du inte kan återbetala det belopp som du spenderar eller överföra i slutet av tidsfristen, betalar du i sista hand ränta.
Hemlån
Den nationella genomsnittliga räntan på ett hemkapitallån var cirka 5, 9% i maj 2019, vilket är lågt jämfört med andra former av lån, till exempel kreditkort. Husägare kan emellertid inte längre dra av ränta som betalas på ett lån för bostadsekvivalenter (eller lånekapital) - såvida inte lånet används för renovering på bostaden som förankrar lånet - eftersom det förbjöds från 2018 till slutet av 2025 av Lag om skattelättnader och jobb från 2017. Om ditt ekonomiska behov är av något annat syfte får du inte längre ett skatteavdrag.
För att ta reda på om du har det erforderliga kapitalet, uppskatta ditt hemvärde genom att titta på Zestimate av ditt hem marknadsvärde med Zillow.com eller använda en fastighetswebbplats för att söka efter senaste försäljningspriser för hem som liknar ditt. Nästa, titta på ditt sista inteckning uttalande för att se hur mycket du fortfarande är skyldig på ditt lån. Dra det belopp som är skyldigt från marknadsvärdet för att få ditt eget kapital.
Att låna mot din 401 (k) eller ta ut pengar från en IRA kan avsevärt spåra ditt pensionssparande tåg.
Kom ihåg att långivarna vill att du ska behålla 20% eget kapital i ditt hem även efter att du tagit lånet, så subtrahera det dollarbelopp som procenten översätter från ditt totala kapital till ballpark hur mycket du kan låna. Tänk sedan på att långivare har minimilån för bostadslån, så om du bara har 1 000 $ i eget kapital över de 20% som krävs kanske du inte kan få ett lån. Hemlån har också avsevärda stängningskostnader, som du måste tänka på för att se om det här lånet är vettigt.
Cash-out refinansiering
Ett liknande alternativ är att refinansiera din inteckning och ta ut kontanter vid stängning. Om du går denna väg kommer du att öka din inteckningssaldo och det tar dig längre tid att betala av din inteckning om du inte refinansierar på kortare sikt. Skattelagen har också förändringar för inteckningar: Från 2018 till 2025 kan du bara dra av inteckningsränta från dina skatter på lån upp till $ 750 000 om du specificerar och lånet är för din primära bostad. Tidigare var detta nummer 1 miljon dollar. Men om du refinansierar ett befintligt lån som är större än $ 750 000, är tröskelvärdet på 1 miljon fortfarande kvar.
Huruvida det är vettigt att göra en utbetalningsfinansiering beror på hur räntan på din nuvarande inteckning jämförs med den ränta du kan få på en ny inteckning. Kom ihåg att du kan betala flera tusen dollar i stängningskostnader för att refinansiera hela din inteckning.
Eftersom räntorna på de första inteckningarna (vad du får när du gör en utbetalningsrefi) är cirka 4% under 2019, medan räntorna på bostadslån är cirka 5, 9%, kan en utbetalningsrefi vara mindre dyra, och stängningskostnaderna kan vara värda det om du behöver låna en stor summa. Jämför stängningskostnader, månatliga betalningar och totala räntekostnader under lånets livstid för att avgöra om ett hemkapitallån eller utbetalningsrefi är det mest kostnadseffektiva alternativet.
Slutligen, om du för närvarande betalar hypoteksförsäkringspremier och en utbetalningsrefi skulle göra det möjligt för dig att bli av med dem, kan det vara ett bättre alternativ än ett bostadslån.
Personligt lån
Tänk om du inte äger ett hem? Eller, om du är en husägare, kanske du inte vill låna mer mot ditt hem, inte har tillräckligt med eget kapital för att få ett lån, inte kan få en bra ränta på refinansiering eller inte vill att betala stängningskostnader? Ett personligt lån kan vara ett bra alternativ.
Personliga lån har i allmänhet högre räntor än bostadslån, eftersom de inte är säkrade. Det betyder att de inte är bundna till någon säkerhet - allt du fysiskt äger, till exempel ett hus eller en bil. Om du har ett hemlån eller ett autolån som standard, kan långivaren beslagta ditt hus eller din bil och sälja det för att få lite pengar tillbaka. Om du har ett personligt lån som standard, kan långivaren stämma dig, men det finns ingen bil, hus eller något annat värde som det kan återkräva. Högre risk för långivaren innebär en högre räntesats för låntagaren, och att ränta inte är avdragsgill skatt.
BankRate rapporterade att personliga lånesatser varierade från 6% till 36% från juli 2019. Personliga lånesatser beror på långivaren och på låntagarens kreditvärdighet. Om du har utmärkt kredit kan du kanske få ett personligt lån för inte mycket mer än en inteckning men utan de dyra slutkostnaderna. År 2019 rekommenderar Simple Dollar LendingClub, LightStream och Marcus för de bästa personliga lånen totalt sett; SoFi, Wells Fargo och Propser för låntagare med utmärkt kredit; Avant, Upgrade och Upstart för låntagare med genomsnittlig kredit; och OneMain, NetCredit och OppLoans för låntagare med dålig kredit.
0% APR-kreditkort
Av alternativen som vi presenterat är den här riskfyllda, eftersom det ger dig möjlighet att hamna med hög ränta om du inte betalar tillbaka ditt lån i tid eller om du är sen på ett av dina minimikrav månatliga betalningar.
Poängen
Vi säger inte att du aldrig ska ta ett lån från din 401 (k) eller ett uttag från din IRA. Under vissa omständigheter kan dessa vara dina bästa alternativ (att dra tillbaka bidrag från en Roth IRA, till exempel är både strafffri och skattefri när som helst). Men om du letar efter ett alternativ kan du tänka på ett hemkapitallån, återbetalning, personligt lån eller 0% APR-kreditkort.
